李同学2022-04-09 08:14:26
李同学12题，违约部分什么时候乘0，什么时候不乘？spread0是都需要按时间调整吧？
回答（1）
Nicholas2022-04-11 14:24:04
Nicholas同学，下午好。
Expected excess spread return的三项中，仅第一项需要考虑时间问题，如果是题目中表述瞬时的概念，应当在第一项考虑，第三项是不考虑时间因素的。目前根据原版书相关描述参考结论如上，暂时没有对此的勘误，如果有勘误，会及时更新。参考内容见图。
据此修改了12相关描述，见下文，
这里是计算Expected excess spread，那么要同时考虑期初Spread，Spread的变化以及预期违约损失。当发生瞬时变化，我们需要基于Spread0的基础上乘以0，也就是仅考虑后面两项。2.70% (=(–6 × 0.50%) – (0.75%× 40%))
努力的你请【点赞】哟~。加油，祝你顺利通过考试~
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片