艾同学2022-04-07 22:36:43
艾同学请问RidingTheYieldCurve中，随着时间的推移，到期日会变短，那为什么yield会下降呢？
回答（1）
Nicholas2022-04-08 10:09:11
Nicholas同学，早上好。
通常我们会假设收益率曲线平稳向上，所谓平稳的意思就是收益率曲线维持现有形状不变，简单说就是当前的0时点收益率为3%，则过了1年后我站在当前看收益率仍然是3%，那么我们持有长期债券就相当于以更低的价格买入而从上往下沿着收益率曲线滚动，在收益率改变的利率更小的时候其价格更大，获取价格增值的好处。
努力的你请【点赞】哟~。加油，祝你顺利通过考试~
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
“那么我们持有长期债券就相当于以更低的价格买入....”是为什么？
- 追答
-
同学，下午好。
收益率更大则价格更低，利率曲线向上，那么期限更大的债券收益率更大，在期初买入的价格更低。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片