买同学2022-04-06 19:20:40
买同学老师好AR 还有AS 方面 还有有点不够理解 是 AR=factor risk +ido risk [ido risk 其实就是AS 】 是这个意思吗
回答（1）
开开2022-04-07 11:27:22
开开同学你好，这么理解是可以的。AR由两部分构成，第一是由于factor weighting和基准不同带来，一部分是选股来带的即idiosyncratic risk。而AS就是和组合在选股及股票权重方面和基准的不同，当组合factor weighting和基准一致时，全部的AR来自AS。
书上的原话如下:if the factor exposure is fully neutralized, the active risk will be entirely attributed to Active Share
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片