SDin2022-03-13 21:46:57
SDin第13题，为什么不算yieldcurvestrategy？在固收R13中讲到了staticyieldcurve，买长卖短不也算rolldown吗？
回答（1）
开开2022-03-14 10:02:13
开开同学你好，这题并不涉及到对yield curve的判断，策略涉及的两只国债是duration match的，因此不存在长短期限的交易。他们收益率的差异是因为一只是新发（on-the-run）的国债，流动性好，因此收益率低。一只是已经发行国债（off-the-run），流动性较低，收益率较高。而策略是要套取这两种国债的利差，因此是买高利率的卖低利率的，属于carry trade。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片