开开2022-02-16 17:56:18

同学你好，
1：原版书上在currency swap部分说：The swap periodically sets interest rate payments, mostly floating for floating。因此如无特别说明就是浮动换浮动。
2：在这题中没区别，都是指每期支付利息的日期。
3：cross currency basis swap的报价规则是在非美元货币的一端去加basis的。在2008年金融危机之后，美元需求增加，一般非美元货币相对美元都会有negative basis，因此如无特别说明，currency swap的是在non-us dollar currency上减掉xbps。
4. 因为有这个negative basis，W在每个swap payment date会收到是利息是（CAD的浮动利率-xbp）*CAD金额。