赵同学2021-10-18 18:49:38
赵同学driven by the differences between the security weights in the portfolio and the security weights in the benchmark这句话描述的是active risk还是active share ?
回答（1）
Nicholas2021-10-19 17:47:03
Nicholas同学，下午好。
这里描述的应该是主动份额。
因为主动份额就是组合和基准的证券权重差额，无论是证券不匹配还是证券匹配、权重不匹配，本质都是组合和基准的证券权重不匹配。
请【点赞】哟~。加油，祝你顺利通过考试~
- 评论（0）
- 追问（4）
- 追问
-
老师请详见往年真题2018年Equity的D问答案，是不是答案有问题？说这句话描述的是active risk
- 追答
-
同学，下午好。
这里描述的是主动风险的两个组成部分，因子权重的匹配不同和特殊风险。2019年之后的权益是改写了，应该是前后说法有些区别。
- 追问
-
那答题的时候如果要分别描述active share和active risk，英文如何描述合适呢？
- 追答
-
同学，早上好。
原版书原文，参考如下：
Active risk The annualized standard deviation of active returns, also referred to as tracking error (also sometimes called tracking risk).
Active share A measure, ranging from 0% to 100%, of how similar a portfolio is to its benchmark. The measure is based on the differences in a portfolio’s holdings and weights relative to its benchmark’s holdings and their weights.
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片