开开2021-05-10 17:36:14

同学你好，cross correlation放到equity这个科目的情景下可以理解为portfolio和benchmark的相关性。active risk取决于portfolio和benchmark的cross correlation，即portfolio和benchmark表现之间的相似程度。现在该portfolio和benchmark差异很大，因为sector配置很不均衡，在科技板块配置衡多，在金融板块没有配置。这样就造成了和benchmark之间差异比较大。diversify sector allocation可降低active risk（如图所示）

致正在努力的你，望能解答你的疑惑~
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