易同学2021-04-27 09:01:44
易同学对最后一题不太明白为什么要用A/E=4和D/E=3作为权重呢？而不能直接用A的权重=1，D的权重=-0.25这样来计算呢？
回答（1）
Kevin2021-04-27 10:17:29
Kevin同学你好！
比如E=1，那么原来A=4,L=-3。E可以看做是A-L这样一个投资组合。投资组合的收益re=wa*ra+wl*rl
wa表示A占整个投资组合的权重，投资组合整体为1，A=4，也就是权重为4/1；wl表示L占整个投资组合的权重，也就是-3/1。这样就得到了解析的公式。
致正在努力的你，望能解答你的疑惑~
如此次答疑能更好地帮助你理解该知识点，烦请【点赞】。你的反馈是我们进步的动力，祝你顺利通过考试~
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
还有一个问题，这里equity ratio为0.25的时候算出来波动率为26.74%，equity ratio为0.2的时候算出来波动率为33.69%，那不是增加7%么？为什么是减少7%？
- 追答
-
同学你好！
题目的表述不太准确，应该是问volatility减少了多少，这样就是-7%，也就是增加。
而change则显得比较含糊。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片