米同学2020-11-04 20:24:43
米同学百题Case10中的表1, 关于表里的数据我想问一下. 经理V的total contribution to spread duration是3.5, 相比经理S要更小. 但是经理V在各类资产上的contribution还是与benchmark有相对较大差异的. 所以即便V是3.5, S是3.7, 但是V依然是active management吧? 所以严谨的说, 并不能看总的contribution, 还是要看各类资产的contribution的差异. 这么说没有问题吧?
回答（1）
Nicholas2020-11-05 14:52:13
Nicholas同学，下午好。
你的理解是正确的。
我们在分析因子的匹配程度时，不能看Total的情况，而是要看单个风险因子的匹配情况，并且Enhanced方法一定要匹配主要风险（Duration），Spread duration也不能有大的偏离。
致正在努力的你，望能解答你的疑惑~
如此次答疑能更好地帮助你理解该知识点，烦请【点赞】。你的反馈是我们进步的动力，祝你顺利通过考试~
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
谢谢老师.
- 追答
-
同学，下午好。
不客气，继续加油，祝你顺利通过考试~
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片