Nicholas2020-11-03 15:45:39

同学，下午好。

R29 Q15
股票放taxable账户，债券放TDA账户，他20年后的总回报，就是把两个账户分别compounding到20年以后即可
taxable：放股票，期望回报7%，税率20%
FV=NP{(1+r)^20 –[(1+r)^20 -1]*Tcg}=50000{(1+7%)^20-[(1+7%)^20 -1]*20%}=164787
TDA：放债券，bond yield是4%，税率40%，但DTA账户只在取出来的时候，一次性缴纳withdrawal tax 40%
FV=NP（1+r）^20 （1-withdrawal tax）=50000(1+4%)^20 (1-40%)=65734
两个加起在一起就是164787+65734=230521

R29 Q16
如果从TDA中取出后的税后资产配置，那么200000按照40%税率征税后就剩下120000；那么股票就占80000/（120000+80000）=40%，剩下的就是债券，占60%。

致正在努力的你，望能解答你的疑惑~
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