郭同学2019-05-25 06:55:00
郭同学老师你好，第六题能否用具体的公式表达一下为什么active share会不变呢？
回答（1）
Paul2019-05-27 17:51:42
Paul同学你好，这里用公式很难表达，建议从定性的角度理解。如果无法理解，还请追问。
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
老师你好，active share的公式里面都是带有绝对值符号的，那么不管操作方向怎么样，只要portfolio和benchmark只单独动一边，那么active share整体应该都会发生变化才对，这里为什么是不变的呢？
- 追答
-
同学你好，这里其实和前面一道关于active risk对应的，说的是从前面一种交易方式（高配一种资产，低配另一种资产），到另一种交易方式（同比例的高配某一资产和低配另一种资产），这样一套华丽的操作，是不是影响active share，因为还是等同的高配和低配，所以从公式的角度出发，我们只是考虑高配和低配的比例，所以带来的偏移量是一样的。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片