许同学2025-02-23 10:55:45
许同学请老师认真看问题。我想问的是为什么老师讲得跟课后练习题有出入。讲课时说的是后三种类型的bond应该用effective duration 去衡量。而课后练习讲得是只有含权bond采用effective duration 去measure 利率变化对price的影响。请回答矛盾处，而不是一个劲的说老师讲得对。
回答（1）
Simon2025-02-24 16:36:26
Simon同学，上午好。
课后题说有效久期适用于含权债，但没说only used for bond with option。与上课内容不矛盾。
effective duration适用于II III IV类负债
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
老师，看第二个红线。上面解释的是如果bond不含权，则用convexity和modified durantion来衡量。意思只有含权债券用effective duration来衡量。
- 追答
-
答案没说完整。For bonds without embedded options, convexity and modified duration are used in this calculation. 但是，effective convexity和effective duration，同样适用于不含权债券。
修正久期和麦考利久期，只能用于不含权。
但有效久期，实际上对于含权债与不含权债，都适用的。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片