Evian, CFA2024-08-13 14:25:29

ヾ(◍°∇°◍)ﾉﾞ你好同学，

请参考以下截图
答案中关于key rate duration的表述意思是：我们通过使用关键利率期限来解决收益率曲线风险。使用这种方法时，我们强调的是收益率曲线上所有点的即期汇率，我们通过改变不同期限的即期利率。

statement 2，关键利率久期的说法不正确。
关键利率久期是衡量收益率曲线上关键点变化影响债券价格变化的敏感程度。
在这种方法中，我们将收益率曲线上所有点的即期汇率保持不变，【只改变某一到期期限的利率】。
通过改变关键到期期限的即期利率，我们能够衡量投资组合对该利率变化的敏感性。我们对其他关键点（例如，3年、7年、10年、15年）重复该过程，并测量其敏感性。然后可以对收益率曲线中的波动进行模拟，以了解投资组合对这些变化的反应。

另外题中其余两个声明statement，关于effective duration和spread duration的表述正确。
---------------------
投资更加优秀的自己👍 ~如果满意答疑可【采纳】，仍有疑问可【追问】，您的声音是我们前进的源动力，祝您生活与学习愉快!~