静同学2023-06-09 10:57:07
静同学老师请讲一下这道题 谢谢
回答（1）
Simon2023-06-09 18:15:58
Simon同学，下午好。题目说高估了expected active return，因为 Goudon 高估 its strategy breadth。然后NOTE1和2是原因。
NOTE 1，虽然G声称200只股票都是独立预测的，但采用相同的分析方法说明扎推行业的股票预测之间的相关性系数比较高，所以BR应该不足200，BR=200是被高估的。
N0TE 2，尽管一个股票一年看似预测12次，但是某些策略（例如投资低P/E股票）会持续好几个月，那么这几个月的预测就不是独立的。因此BR被高估。
BR被高估，导致高估expected active return，note 1 和2都是正确的。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片