蜜同学2023-05-17 16:10:44
蜜同学这道题为何backwardation的合约，price return能是正数？
回答（1）
Johnny2023-05-17 23:36:37
Johnny同学你好，市场上涨意味着同一个期货的价格在不断上升，也就是说price return为正。而contango是F＞S，或者是一个远期期货的价格大于近期期货的价格，backwardation是S＞F，或者一个远期期货的价格小于近期期货的价格。这样就能看出contango以及backwardation，他们和price return是在衡量不同的东西，互不相关的，就比如期货价格在上升，但是期货价格还小于现货价格，那么就是price return为正但目前却是backwardation
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
期货价格小于现货价格时，为何price return能为正数price return的计算公式，（期货价格减去现货价格）/现货价格。
- 追答
-
同学你好，price return=(当前期货价格-之前的期货价格)/之前期货价格，他是衡量同一个期货的价格变动，不涉及现货价格
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片