爱同学2022-12-31 15:30:32
爱同学既然FP标准的价格要算的是clean的价格，那为什么最后只减AIT，AI0也应该再减掉啊。
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Evian, CFA2023-01-03 09:43:01
Evian, CFAヾ(◍°∇°◍)ﾉﾞ你好同学，
不同时间点的现金流是不可以直接相加减的
如下截图，倒数第二行的公式括号内，全部现金流都是T时间点的
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那也应该再减去一个AI0乘（1+rf），这样才是cleanprice呀。
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为了让理解简单，结合上图，不考虑FVC或者FVB
在t=0时刻
Dirty price(0)=S(0)+AI(0)
在t=T时刻
Dirty price(T)=S(T)+AI(T)
Dirty price(0) x (1+Rf)^T=Dirty price(T)=[S(0)+AI(0)] x (1+Rf)^T=S(T)+AI(T)
[S(0)+AI(0)] x (1+Rf)^T-AI(T)=S(T)=FP标准xCF(A)
Clean price(T)=Dirty price(T)-AI(T)=FP标准xCF(A)
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