yuan2022-08-21 17:47:40
yuan老师，关于OAS的考点，是怎么说加在哪个上面不正确，二叉树时候要先校正怎么加才正确？这个考点通常是怎么描述的呀？
回答（1）
最佳
Nicholas2022-08-23 18:28:44
Nicholas同学，晚上好。
利率二叉树构建出来是用基准利率的，如果要用来计算公司债的估值，则需要在每个利率节点上加上一定的利差。OAS同样也是利差，主要用来含权债券估值的时候。
如果是计算有效久期或凸性，则需要先在基准利率二叉树的基础上向上平移一个单位或向下平移一个单位，以计算PV-和PV+，继而计算有效久期。
加油，祝你顺利通过考试~
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片