RL2022-07-03 17:32:35
RL可以再解释下Price-return为什么一样吗？指数不同，现货价格也不一样才对啊，想不通？
回答（1）
Essie2022-07-04 10:29:58
Essie你好，price return并不一定是完全一致的，根据题目信息当前市场趋势是上扬的，说明当前的期货价格比过去的期货价格要高，那么我们就可以得到两者的price return都为正的结论。
从大宗商品期货的组成部分上进行分析，price return都为正，对roll return而言，指数A的大宗商品一般是contango，意味着较远期合约的价格大于近期合约，说明roll yield会为负。指数B的大宗商品一般是backwardation，说明roll yield会为正。
因此就price return和roll return来看，可以认为指数B的总报酬更有可能大于指数A。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片