你还未登录〜

天堂之歌

听歌而来，送我踏青云〜

您现在的坐在位置：首页>智汇问答>CFA二级

穆同学2018-06-17 15:21:28

老师，这三个model，APT是Rp，组合 Macro和fundamental是Ri，单个的？这个有区别么？

回答（1）

最佳

Vincent2018-06-19 18:51:45

同学你好，因为macro 和 fundamental是求单个资产的回报，所以存在specific risk, 也就是公式最后有残差项。

而APT是求组合，组合可以分散掉非系统性风险，于是公式中不用考虑specific risk, 也就没有残差项

  • 评论（0）
  • 追问（0）
 评论

精品推荐

评论

0/1000

追答

0/1000

+上传图片

    400-700-9596
    （每日9:00-21:00免长途费 ）

    ©2025金程网校保留所有权利

    X

    注册金程网校

    验证码

    同意金程的《用户协议》
    直接登录：

    已有账号登录