蹦同学2022-02-14 13:30:28
蹦同学为什么interest-rate-model的路径是不可预测的呢？路径不是根据波动率预测出来的么
回答（1）
Essie2022-02-14 14:31:38
Essie你好，请问你可以明确一下这句话的具体来源吗，方便我们给你更好的答疑体验，谢谢
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
Mock1下午场case6第30题。视频时间就是6分钟左右。
- 追答
-
你好，这里其实很好理解，我们不能说利率的变化是可以预测的，比如想构建一个一年期的利率二叉树，即使给定了波动率，给定了当前的s1，和未来一年的远期利率f(1,1)，我们确实可以完成二叉树的构建。假设当前的利率是1.55%，一年后upper节点的利率是2.41%，这些都是可以计算出来的，但是我们无法得知利率是如何从1.55%上升到2.41%的，它是逐渐上涨还是先上涨后下跌，我们只知道最后的落脚点在2.41%，对于中间利率变化的具体途径是无从而知的。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片