134****56232022-01-16 21:36:01
134****5623第7题，为什么带分红的股票美式期权，或者看跌的美式期权，提前行权会赚钱，没想明白。第8题，利率期权的二叉树定价不是新考纲不要求吗？因为这种定价方式不对。
查看试题回答（2）
最佳
Jason Yin2022-01-18 13:14:07
Jason Yin同学您好，第七题考的是题目的statement1和statement2，statement中并没有您问题的问题哦
- 评论（0）
- 追问（6）
- 追答
-
利率二叉树是要考的哦，同学是觉得利率二叉树的哪里不对呢？
- 追答
-
利率二叉树是要考的哦，同学是觉得利率二叉树的哪里不对呢？
- 追问
-
“I can think of two possible cases. The first case is the early exercise of an American call option on a dividend-paying stock. The second case is the early exercise of an American put option.”
- 追问
-
蒋老师课上讲利率二叉树的计算是有问题的，利率的二叉树的S计算需要从第三期折回现金流，但利率二叉树的S是从前往后算出来的。CFA协会也意识到了，新考纲不要求，所以不会考。
- 追答
-
应用二叉树对于期权的估值这个知识点是考纲中的哦，同学最好还是要掌握一下
- 追问
-
是的，利用二叉树对期权估价是要掌握的，但是蒋老师的意思是其中的利率二叉树不会考。
Chris Lan2022-01-20 17:47:55
Chris Lan同学你好
在衍生中主要是用股票二叉树来给期权定价。
而利率二叉树，主要会在固定收益中考核。
因此利率二叉树还是要会的。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片