天堂之歌

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岑同学2022-01-01 08:57:07

这道题Z-spread为什么不能解释counter-party risk呢?Z-spread相较于国债的无风险利率不能描述对手方的风险吗

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回答(1)

Essie2022-01-03 13:03:10

你好,题干中问的是counterparty risk in the economy,TED利差指在整体经济中感知信用风险的指标,TED利差的增加(减少)表明贷方认为银行间贷款违约风险在增加(减少)。而z spread一般是衡量特定企业债的信用风险和流动性风险,不是衡量整个经济体的。

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