王同学2021-12-23 17:37:45
王同学老师，这里为什么call option和convertible bond的价格不受影响？
回答（1）
Essie2021-12-24 11:02:36
Essie你好，1.当股票价格小于可转债的行权价格，此时不行权，call out of money，可转债体现债性，所以股票价格的涨跌不显著影响call option和可转债的价格。因为可转债体现债性，所以这时候利率的变化对可转债价格的影响会更大。2.如果是股票价格大于行权价格，此时倾向行权，call in the money，可转债更多体现股性，此时股价的变动，会显著影响call option以及可转债的价值，但利率变化对可转债的价格影响就比较小了。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片