严同学2019-03-05 23:21:12
严同学单个债券的KRD定义里，为什么要从par rate的变化出发来看其对债券价格的变化；而不是用其它类的利率（比如spot rate）？
回答（1）
Sherry Xie2019-03-06 11:33:32
Sherry Xie同学你好，是因为在yield curve term structure里面，一个点的rate变化会波动临近点的rate变化，那自然是影响相邻期限的债券。
- 评论（0）
- 追问（3）
- 追问
-
不好意思，您的解释和par rate有什么关系呢？
- 追问
-
抱歉，用par rate 变化算spot rate 再算bond price。大致是这意思吧
- 追答
-
同学你好，对的，各对应期限的 par rate恒定， 可以推出来相应期限的spot rate， 然后用每一期对应的spot rate进行折现 ，就是这个逻辑。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片