宇同学2024-07-30 15:21:21

关于利率二叉树构建、有效久期二叉树构建、含权债券二叉树构建的理解步骤是否正确？ 利率二叉树①先用spot rate推导出forward rate，在forward rate基础上使用假设的利率波动性，计算出每个node的数值；②步骤①完成后，如果构建的二叉树与市场观测到的值不一致时，需要通过对二叉树进行不断修正，使其最终等于市场观测到利率？（这里的修正过程可以详细补充一下？） 有效久期二叉树构建，前两步与利率二叉树构建一致，利率二叉树构建完成后，将修正后的forward rate作为基准利率，在每个基准利率的基础上增加（+△y）减少(-△y)同一个数值,计算出V-和V+，然后用公式ED = (V_ - V+) / (2 *V0 * △y)? 含权债券二叉树构建，前两步与利率二叉树的构建步骤一致，在利率二叉树构建完成后，在每个利率二叉树节点同时增加一个OAS，不断进行调整使其计算出来的含权债券价值等于市场上观测到的含权债券价值？