MMMMMM2023-10-25 23:07:27
MMMMMM看图像右侧的话不应该是高估吗
回答（1）
黄石2023-10-30 13:13:37
黄石同学您好。首先明确leptokurtic意味着分布的尾部较正态分布更加肥厚；因此，对应的分位数取值往往来得更加极端。换言之，在肥尾情况下估计出来的VaR较正态分布下的VaR会更高。因此，如果当实际数据呈现肥尾特征、但我们依然用正态分布的假设去计算VaR的话，我们将会低估风险。
- 评论（0）
- 追问（2）
- 追问
-
可以图像说明吗 还是有点蒙
- 追答
-
同学你好。详见下图。其中黑点是实际肥尾分布下的VaR值；如果我们用正态分布估计VaR，得到的就是蓝点，可见该VaR小于肥尾分布下的VaR，低估了风险。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片