VICTORIA瑰2018-03-29 23:04:00
VICTORIA瑰这道题答案没看懂，可以解释一下吗，谢谢
回答（1）
Galina2018-03-30 16:06:48
GalinaTreasury TIPS是一种美国发的抗通胀的债券。这里也不用管它是啥，就是一个对冲工具。
首先这题你先找到谁是标的资产谁是对冲工具。由题意可知Treasury bond是标的资产，TIPS是对冲工具。要保证完全对冲，那么这两个资产组合后的DV01是0，式子就应该是100，000*0.072-N*0.051*1.2=0
PS. 0.072表示，每一元面值的债券它的DV01等于0.072。即收益率变化一个BP，债券价格（价值1元）变动0.072元。
1.2相对对冲比率HR。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片