范同学2019-07-30 07:29:03
范同学老师的这个思路你也给我讲一遍吧。我听了两遍，但是似乎懂了又没懂。因为题做错了，觉得肯定是前面的思路没掌握，你看一下。谢谢了。
回答（1）
最佳
Adam2019-07-30 15:56:26
Adam同学你好，你说的是这道例题吗？
利率互换可以通过债券组合来进行定价：关键是提取相关信息
1.明确总的现金流收付状况（支固定，收浮动）
2.固定利息债券：涉及利息、时间、折现率（收6%的利息，半年3000；折现率是5.4%/5.6%/5.8%；时间分别是0.25/0.75/1.25）
3.浮动利息债券：着重考虑是否是在重新确定利率的时点（此题站在0时点，下个付息日是三时点，上个付息日是-3时点。也就是说在三时点的利息是由-3时确定的，三时点以后发生的现金流折现到三时是本金。故0时刻的价值是三时刻现金流的折现；三时点现金流1m+25000；时间0.25；折现率5.4%）
4.根据收支方向，做轧差
- 评论（0）
- 追问（1）
- 追问
-
明白了，谢谢了。
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片