Adam2019-07-29 20:32:24

同学你好，
539这样，咱们代具体数字吧，用+表示买入，用-表示卖出，用9表示大，用1表示小
buy short term option,+9gamma,+1vega
sell long term option,-1gamma,-9vega
两个组合起来，+8gamma,-8vega
这就是short vega,long gamma的意思了
看下图
vanilla是香草的意思，plain vanilla是香草期权，就是普通的期权。
这个称呼是有历史渊源的，听起来很有食欲的名字，其实它就是“最简单”的期权，通常有欧式期权（到期日才能行权）和美式期权（到期日前任意交易日行权）之分。在冰淇淋中，国外认为香草味是最纯粹，最原始的味道，所以用它来命名期权的原因就是：这种期权的结构是最单一、最普通的，没有内嵌任何特殊条款。

542Vega衡量的是标的资产价格波动率的变动对于期权价格的影响，这题就是在寻找哪个波动最大
这么来理解吧，
A只能望右边波动，B只能望左边波动
C画图，是是个straggle，左右都可以，
D选项几乎无影响