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老师您好,为什么MBS是有最高的correlation?
同学你好,说这句话是有一定条件的,就是当市场出现危机的时候。当市场危机时,借款人的违约相关性比较高,那么MBS的违约概率就大。07-08年的次贷危机,其中一个原因就是借款人都不还钱了,很多资产证券化产品违约概率较高,价格急剧下跌。
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