周同学2019-05-10 09:52:30
周同学能写下详细过程嘛，1份call=一份stock*delta（0.5） call=1250*0.5=625 这个没有弄清楚，麻烦老师详细说明下。谢谢。
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鱼2019-05-10 11:24:59
鱼delta的意思是option变动值除以s变动值。这里0.5意思是股价变动一块钱，option变动0.5块钱。而不是份数的变动。所以这里第一步：1250/0.5=2500，变动到0.65后即为：2500*0.65=1625.1625-1250=375.
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Cindy2019-05-10 14:46:09
Cindy同学你好，这道题上面同学的说法是准确的哦，这道题的突破口就是先求出期权的份数，根据0.5*X+1250=0,我们可以算出期权的份数应该是2500份的，现在期权的delta变成了0.65，delta增加了，说明需要对冲的股票的份数是增多了的，我们可以重新算一下需要新对冲的股票的份数，因此再列一个方程，（0.65-0.5）*2500+X=0,解出来X是等于375的，这个意思就是在说我们还需要再买入375份的股票才可以对冲期权的风险(#^.^#)
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