胡同学回答（2）
最佳
suzhan2024-04-29 23:14:30
suzhan同学你好，如果债券的是非投资级的，即投机级的（BBB-以下），credit rating的变化带来的债券价格的加权平均变化并不一定比0.0774%大，这个需要具体来计算。
如本题表格中最后一排的Credit spread的值，不是一成不变的，在市场环境好的情况下，spread是会收窄的，市场环境差的情况下，spread会扩大，而决定债券价格变化的因素，有duration，有spread，还有credit migration的概率大小。 所以没有具体的计算，无法得出你的这个猜测的结论。
- 评论（0）
- 追问（0）
wendy2024-04-29 23:12:57
wendy同学，这道题是考察我们对信用迁移矩阵的理解。
如果债券是非投资级的话，我们得用相同的办法来进行计算，同时也要知道非投资级债券的具体评级（比如是BB，CC，C，得明确）以及债券的duration，才能够使用题目中给出的方法按照矩阵来计算，但计算方式是一致的。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片