Wasabi2023-10-29 19:02:04
Wasabi老师您好，我想问一下这个题目表格中给到的forward rate，我们如何分辨这个forward rate是去年化后的还是去年化前的forward rate呢？我是觉得这个forward rate前面的年份已经是按每半年增长了1，为什么在带入公式的时候还需要把forward rate除以2呢？谢谢
查看试题回答（1）
最佳
Danyi2023-10-30 14:38:21
Danyi同学你好，
不用区分，固收里面所有的利率都是年利率，所以在计算的时候，要根据债券的付息频率进行转换。
- 评论（0）
- 追问（4）
- 追问
-
谢谢老师，再问一个问题就是这个period1的forward rate可以写成1y1y：站在1时刻借一年钱的成本；period2的forward rate可以写成2y1y: 站在2时刻借一年钱的成本？
- 追答
-
这里period1应该写成0y0.5y=1.5%, period2是0.5y0.5y=2.5%
- 追问
-
但是这个0y0.5y后面的这个不应该是指一年期的收益率嘛，为什么还要表达成0.5y呢？谢谢
- 追答
-
利率报价的方式的确是年化的，年利率。但是这里按照付息频次的意思可以理解为这半年的年利率是多少
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片