Alex2023-07-13 10:50:26

C is correct. A positive forward premium indicates that the interest rates in the base currency region (eurozone) are lower than the interest rates in the price currency region (United States).

A is incorrect. The euro, which is the base currency, is trading at a premium to its forward rate. The positive forward points indicate that the euro forward rate is above the spot rate. The US dollar, which is the price currency, is trading at a discount to its forward rate.

B is incorrect. The forward rate does not predict the direction of real interest rates.