Paddy2020-05-09 16:51:36
277页 老师 请问10题 FP=S+PV(cost) 为什么不是C呢 13题futures price和forward price 有什么关系吗
回答(1)
Danyi2020-05-09 17:08:34
同学你好,
第10题:A是正确的。资产的远期价格随任何成本的未来价值而增加,随任何收益的未来价值而减少:F0(T)=S0(1+r)^T–(γ-θ)(1+r)^T。根据公式,如果持有成本net cost of carry(也就是收益减去成本γ-θ)为正,则远期价格低于持有成本为零的情况。
第13题:这道题目问的是当利率不变时,期货价格最有可能是?
B是正确的。当利率不变时,远期和期货的价格相同。价格差异将随着利率的波动而变化。如果期货价格和利率不相关,期货价格和期货价格将相同。如果期货价格与利率正相关,那么持有期货合约比远期合约更受欢迎:这是因为价格上涨会导致期货在利率上升的时期再投资。如果期货价格与利率呈负相关,那么远期合约价格更高。
- 评论(0)
- 追问(0)


评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片