圆同学回答（1）
Danyi2020-03-12 14:05:11
Danyi同学你好，
这道题考察的不是波动率概念的问题。而是价格波动的大小，也就是价格变化幅度的大小，
本题我们可以这样理解：因为Putable bond= pure bond+ Put option, 在收益率上升的时候，虽然pure bond的价格下降，但此时因为存在一个put option,所以冲抵了一部分pure bond价格下降的速度。
因此在收益率上升的时候，putable bond价格变化幅度比pure的小。
- 评论（0）
- 追问（0）
评论
0/1000
追答
0/1000
+上传图片