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Zen2024-08-11 22:27:58

这里不是很明白,是如何假设这个债券的风险和spot rate风险一样的呢?

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回答(1)

Huang2024-08-12 20:28:31

同学你好,
在计算债券价格时,使用了给定的spot rates来贴现债券未来的现金流。
在使用即期利率来计算债券价格时,默认假设是这个债券的风险与政府债券或其他被认为无风险的资产相当。因此,这里隐含的假设是债券的信用风险与市场即期利率水平相匹配。

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